专业写作可研报告平台：免费分享可行性研究不确定性分析与风险分析

1.风险和风险分析

风险是指未来发生不利事件的概率或可能性。投资项目风险通常是指由于一些不确定因素的存在，导致项目实施后偏离预期结果而带来不利影响的可能性。在决策前，要充分考虑各种不确定因素，确定风险程度，以调整投资决策棋型，使之能够反映风险。项目风险分析是在已进行的市场风险、技术风险、资金风险和社会风险等风险识别基础上，采用定性或定点分析的方法估计各风险因素发生的可能性及其对项目的影响程度，揭示影响项目成败的关键风险因素，提出风险预测、预报和相应的对策，为投资决策服务。风险分析的程序包括风险因素识别、风险估计、风险评价与风险防范。

2.不确定性分析与风险分析

首先，风险与不确定性既有紧密的联系，又有区别。人们对未来事物认识的局限性、可获信息的不完备性以及未来事物本身的不确定性使得未来经济活动的实际结果偏离预期目标，这就形成了经济活动结果的不确定性，从而使经济活动的主体可能得到利于或低于预期的效益，甚至遭受一定的损失,导致经济活动“有风险”。正是由于不确定性是风险的起因，不确定性与风险总是相伴而生，如果不是从定义上去刻意区分，往往会将它们混为一谈。即使从理论上刻意区分,实践中这两个名词也常常混用。

两者的区别在于不确定性的结果可以优于预期，也可能低于预期，而普遍的认识是将结果可能低于预期，甚至遭受损失称为“有风险”。还可以用是否得知发生的可能性来区分不确定性与风险，即不知发生的可能性时，称之为不确定性；而已知发生的可能性，就称之为有风险。

其次，小’确定性分析(指敏感性分析)与风险分析的主要区别在于两者的分析内容、方法和作用不同。不确定性分析只是对投资项目受各种不确定因素的影响进行分析，并不可能知道这些不确定因素可能出现的各种状况及其产生影响发生的可能性；而风险分析则要通过预知不确定因素（以下称风险因素）可能出现的各种状况发生的可能性，求得其对投资项目影响发生的可能性，进而对风险程度进行判断。不确定性分析与风险分析之间也有一定的联系。由敏感性分析可以得知影响项目效益的敏感因素和敏感程度，但不知这种影响发生的可能性，如需得知可能性，就必须借助于概率分析。但是通过敏感性分析所找出的敏感因素又可以作为概率分析风险因素的确定依据。

3.风险分析在项目评价决策中的作用

(1)通过风险分析，识别项目中的风险因素，确定各风险因素间的内在联系，避免因忽视风险的存在而蒙受损失。投资项0的决策分析与评价旨在为投资决策服务，如果忽视风险的存在，仅仅依据基本方案的预期结果，如某项经济评价指标达到可接受水平来简单决策，就有可能蒙受损失，多年来项目建设的历史经验证明f这一点P

(2)通过风险分析，确定风险因素对项目建设与运营的影响程度。项目拟建单位在充分了解了风险因素的影响程度后可以有的放矢地制定相关的风险防范措施，改进或优化设计方案，使风险发生的可能性降到较低，

(3)通过风险分析，改善决策分析动作并将风险转化为机会。例如，承包商对工程项目施入总承包，和分项施工承包相比，存在较多的不确定性，如对某些子项目没有施工经验。但如果承包商把握机会，将部分不熟悉的子项目分包给某个专业施工队，汇总包来说，这可能会获得更多的收益。